• مطالعات اقتصادی مرتبط با حاملهای انرژی (فسیلی، تجدیدپذیر و برق)
مسلم انصاری نسب؛ شبنم رحیمی
چکیده
با توجه به اهمیت قیمت نفت، پیشبینی صحیح قیمت سبد نفت خام کشورهای عضو اوپک میتواند نقش بهسزایی در ایمنسازی اقتصاد این کشورها در مقابل اثرات ناشی از این نوسانات داشته باشد. این پژوهش تلاشی در جهت معرفی یک الگوی مطلوب، به منظور مدلسازی و پیشبینی نوسانات قیمت نفت خام اوپک خواهد داشت. در این راستا از دادههای روزانه قیمت نفت خام، ...
بیشتر
با توجه به اهمیت قیمت نفت، پیشبینی صحیح قیمت سبد نفت خام کشورهای عضو اوپک میتواند نقش بهسزایی در ایمنسازی اقتصاد این کشورها در مقابل اثرات ناشی از این نوسانات داشته باشد. این پژوهش تلاشی در جهت معرفی یک الگوی مطلوب، به منظور مدلسازی و پیشبینی نوسانات قیمت نفت خام اوپک خواهد داشت. در این راستا از دادههای روزانه قیمت نفت خام، طی دوره زمانی 02/01/1986 الی 13/02/2017 استفاده شده است. بر این اساس، وجود ویژگی حافظة بلندمدت در معادلات میانگین و واریانس قیمت نفت خام، مورد ارزیابی و مدلسازی قرار گرفت و نتایج مدل «ﻣﻴﺎﻧﮕﻴﻦ ﻣﺘﺤﺮک اﻧﺒﺎﺷﺘﻪ ﺟﺰﺋﻲ خودهمبسته»، مؤید وجود ویژگی حافظه بلندمدت در هر دو معادله میانگین و واریانس سری مذکور است. اما آزمونهای انجام شده، رفتاری غیرخطی و نمایی را در واریانس قیمت نفت خام تایید مینمایند. از این رو نتایج به ویژه براساس معیارهای اطلاعات و نیز معیار درصد میانگین مطلق خطا حاکی از انتخاب مدل ترکیبی از الگوی ﻣﻴﺎﻧﮕﻴﻦ ﻣﺘﺤﺮک اﻧﺒﺎﺷﺘﻪ ﺟﺰﺋﻲ ﺧﻮدهمبسته و الگوی واریانس ناهمسانی شرطی نمایی یعنی مدل (1,1)EGARCH - (3,09/0,4) ARFIMA، بهعنوان بهترین مدل جهت مدلسازی و پیشبینی نوسانات قیمت نفت خام اوپک است و عدم توجه به رفتار غیرخطی نمایی واریانس در حافظه بلندمدت قیمت نفتخام میتواند تحلیلگران و به ویژه تصمیمسازان اقتصادی را دچار خطای محاسباتی نموده و از سیاست بهینه منحرف سازد.